Позиция успешно добавлена:
Все последующие выпуски Только предстоящий выпуск Получить напоминание за 1 торговый день
| Индекс | Цена | Макс. | Мин. | Изм. | Изм. % | Время |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Dow Jones | 34.639,79 | 34.759,65 | 34.076,25 | +617,75 | +1,82% | 01:08:50 |
| Nasdaq 100 | 15.990,76 | 16.066,32 | 15.770,92 | +113,04 | +0,71% | 01:15:00 |
| Nasdaq | 15.381,3 | 15.444,5 | 15.150,1 | +127,3 | +0,83% | 01:15:00 |
| S&P 500 | 4.577,10 | 4.595,46 | 4.504,73 | +64,06 | +1,42% | 02/12 |
| S&P 500 VIX | 27,95 | 30,68 | 27,15 | -3,17 | -10,19% | 05:00:35 |
| DJ Composite | 11.691,8 | 11.744,0 | 11.464,5 | +236,5 | +2,06% | 01:08:50 |
| DJ Transportation | 15.949,2 | 16.039,4 | 15.472,3 | +455,7 | +2,94% | 01:08:50 |
| DJ Utility | 904,10 | 911,98 | 893,97 | +11,61 | +1,30% | 01:08:50 |
| NYSE AMEX Composite | 3.368,5 | 3.380,4 | 3.258,9 | +80,3 | +2,44% | 02/12 |
| NYSE Composite | 16.475,3 | 16.526,6 | 16.133,9 | +341,4 | +2,12% | 02/12 |
| Russell 2000 | 2.201,97 | 2.211,66 | 2.147,62 | +54,55 | +2,54% | 02/12 |
| S&P 100 | 2.115,3 | 2.123,8 | 2.086,6 | +21,9 | +1,05% | 02/12 |
Предупреждение: Fusion Media would like to remind you that the data contained in this website is not necessarily real-time nor accurate. All CFDs (stocks, indexes, futures) and Forex prices are not provided by exchanges but rather by market makers, and so prices may not be accurate and may differ from the actual market price, meaning prices are indicative and not appropriate for trading purposes. Therefore Fusion Media doesn`t bear any responsibility for any trading losses you might incur as a result of using this data.
Fusion Media or anyone involved with Fusion Media will not accept any liability for loss or damage as a result of reliance on the information including data, quotes, charts and buy/sell signals contained within this website. Please be fully informed regarding the risks and costs associated with trading the financial markets, it is one of the riskiest investment forms possible.
Фондовые индексы США: подробный обзор
США это крупнейшая экономика в мире, вложения в которую обогатили многих людей. Неудивительно, что именно здесь на местных биржах обращается наибольшее число акций различных компаний. Ориентироваться в общем тренде помогают фондовые индексы США, сгруппированные по различным признакам и создававшиеся на протяжении более 100 лет. Это статья даст основную информацию по главным американским индексам.
Содержание:
Dow Jones Composite Average (DJA)
Этот индекс США был создан редактором информационного листка Customer’s Afternoon Letter Чарльзом Доу и его напарником – социологом Эдвардом Джонсом. Индекс Доу-Джонса отслеживает динамику котировок ценных бумаг 65 крупных компаний-лидеров из различных экономических секторов США, например Boeing, McDonalds и др.
Основа торгового инструмента – акции с высокой рыночной капитализацией, большая часть которых зарегистрирована на Нью-Йоркской фондовой бирже (NYSE). Несколько компаний находится в листинге NASDAQ. Появился показатель в 1884, впервые был опубликован 26 мая 1886 года. Композитный индекс состоит из трех других:
1. Dow Jones Industrial Average (DJIA)
Этот американский индекс введён в конце мая 1896 года и состоит из 30 крупнейших компаний США с рыночной капитализацией более 10 млрд. долл. Обычно именно его имеют в виду, говоря про индекс Доу. Первоначально значительная часть компонентов была представлена промышленными предприятиями, но сегодня это уже не так. Можно сказать, что здесь собраны голубые фишки американской экономики.
Для определения котировок индекса используется старинный метод расчёта: среднее арифметическое из цен каждой акции в индексе с делением на коэффициент, который изменяется для учета дробления акций (делитель Доу, на сегодня примерно 0.152). Т.е. чем выше цена акции, тем больше ее доля в индексе. Несмотря на возраст и популярность, DJIA подлежит критике из-за низкой диверсификации (30 эмитентов мало для отражения всей экономики США, на биржах которой можно насчитать более 3000 компаний).
Раз в несколько месяцев индексный провайдер проводит ребалансировку: если компании перестают соответствовать определенным параметрам, то их акции выбывают из индекса и заменяются новыми. На решение оказывают влияние различные факторы, не только капитализация эмитентов. Резкие изменения редки, однако за последние 30 лет состав в показателе изменился на 60%. Средний рост индекса за все время составил около 10% в год.
Интересные факты:
2. Dow Jones Transportation Average (DJTA)
3. Dow Jones Utility Average (DJUA)
В 1929 году ценные бумаги коммунальных предприятий были исключены из промышленного индекса, в результате чего деятельность 15 крупных компаний сектора отразилась в отдельном индексном показателе. Интересно, что в апреле 1965 года индекс DJUA превышал 163 пункта, тогда как в нефтяной кризис (сентябрь 1974) составил менее 58. Т.е. спустя почти 10 лет он упал в 2.8 раза, характеризуя риски отраслевых индексов – даже американских.
Резюме:
Wilshire 5000 (W5000)
В 1974 г. компания Wilshire Associates предложила общий рыночный показатель Wilshire 5000, который впервые опубликовал Barron’s 13 января 1975 года. В самый полный национальный индекс США вошли все активно торгующиеся акции на NASDAQ и Нью-Йоркской бирже в количестве около 5000 со штаб-квартирой в США. Хотя по факту это число может сильно колебаться: так, 31 июля 1998 года индекс вырос до максимального количества в 7 562 штук, а на начало 2020 года там было менее 3500 компаний (число компонентов стабильно меньше 5000 с конца 2005 года). Многие именно его считают лучшим индикатором американской экономики.
Расчет котировок проводится методикой взвешивания по рыночной капитализации, хотя у нее есть варианты (например, с учетом взвешивания акций в свободном обращении). С апреля 2004 по конец марта 2009 года расчёт и обслуживание инструмента проводились партнёром – Dow Jones & Company. Индекс даже был переименован в Dow Jones Wilshire 5000, после чего сотрудничество было прекращено. Индустриальные компании в 2020 г. занимают лишь около 9% индекса, тогда как на информационные технологии приходится в три раза больше:
Russell 1000 (RUI)
В 1958 году Джордж Рассел, внук основателя, возглавил компанию Frank Russell Company, а через несколько лет фирма опубликовала в печатных изданиях The Wall Street Journal и Business Week собственные индексные показатели крупных корпораций. Индекс Russell 1000 был запущен 1 января 1984 года и поддерживается FTSE Russell, дочерней компанией Лондонской фондовой биржи. Он отражает котировки акций 1000 крупных компаний, покрывающих около 90% общей капитализации фондового рынка США.
Russell 2000 (RUT)
Russell 3000 (RUA)
Тандем двух предыдущих индексов получил название Russell 3000 и охватил 98% стоимости фондового рынка США. Представлен ценными бумагами финансового, потребительского, технологичного и медицинского секторов экономики. Запущен в начале 1984 года и является наиболее близким аналогом Wilshire 5000.
Расчётами индексов Рассела занимается компания Russell Investment Group, применяя методику среднего арифметического, взвешенного по капитализации. Ребалансировка проводится ежегодно, по цене закрытия в последнюю пятницу июня. Из рассмотрения исключаются акции, которые торгуются на внебиржевых системах и имеют цену ниже 1 доллара.
S&P 100 (OEX)
Рейтинговое агентство США из “большой тройки” S&P Global рассчитывает не только индексы Доу-Джонса, приведенные выше. 15 июня 1983 года оно опубликовало еще один американский индекс, в корзину которого вошла 101 акция авторитетных компаний, представленных на биржах NYSE и NASDAQ. Можно сказать, что это расширенный состав «голубых фишек» США. Причем соотношение промышленности к информационным технологиям в индексе еще сильнее сдвинуто в сторону последних, чем в Wilshire 5000:
S&P 400 (MID)
Индекс MidCap 400 отражает динамику публичных компаний промышленного сектора с капитализацией от 85 млн. до 6,8 млрд. долларов. Показатель позволяет инвесторам оценить доходность и риски совокупности акций четырёхсот национальных компаний среднего размера. Расчёт индекса производится характерным для семейства S&P способом. В отличие от индекса выше, здесь промышленный сектор занимает самую высокую позицию (около 18% индекса), тогда как на информационные технологии приходится только 16%. В MidCap 400 также имеется заметная доля компаний, связанных с недвижимостью.
S&P 500 (SPX)
Второй или даже первый по важности индекс Америки, публикуемый с 4 марта 1957 года. Фактически он представляет компромисс между индустриальным индексом Dow (30 компаний) и Wilshire 5000, где их больше 3000. Индексировано или сопоставлено с индексом более 11,2 трлн. долл. США. Международный индекс S&P 500 включает около 500 акций надёжных индустриальных, транспортных, коммунальных и финансовых компаний с высокой ликвидностью, в том числе современных IT-гигантов: Apple, Microsoft, Amazon и Facebook. По секторальному составу индекс близок к S&P 100.
Методы расчёта ценового показателя – взвешивание по рыночной капитализации. Индексная корзина постоянно корректируется: компанию исключают, если она теряет инвестиционную привлекательность. В индекс не могут попасть частные компании и компании с низкой ликвидностью (объём торгов менее 250 000 бумаг за месяц в течение полугода). Именно его представляет наибольшее число инвестиционных фондов.
S&P 600 (SML)
⭐ Индексы NASDAQ
Первая в мире электронная биржа ценных бумаг компаний нефинансового сектора National Association of Securities Dealers Automated Quotation (NASDAQ) появилась в США в 1971 году. Кстати, одним из ее директоров был Берни Мейдофф, в 2008 году пойманный на создании самой крупной финансовой пирамиды в истории. С начала своей деятельности она рассчитывает собственные индексы, самые известные из которых – NASDAQ Composite и NASDAQ 100. Подробную статью обо всех индексах NASDAQ читайте здесь.
① NASDAQ Composite (IXIC)
Национальная Ассоциация фондовых дилеров ежедневно публикует ценовой показатель внебиржевого рынка NASDAQ Composite (IXIC), который включает почти все обыкновенные акции, котирующиеся на фондовом рынке Nasdaq. Наряду с промышленным индексом Доу-Джонса и индексом S&P 500 (а также Wilshire 5000) он входит в тройку наиболее популярных индексов фондового рынка США. Состав NASDAQ Composite в значительной степени ориентирован на компании сектора информационных технологий, в настоящий момент в индексе чуть больше 2800 компаний (количество может сильно меняться даже за небольшой срок, как и в случае Wilshire 5000).
Nasdaq Composite это индекс, взвешенный по капитализации; его цена рассчитывается как сумма произведений цены закрытия в NASDAQ Market System и доли всех ценных бумаг в индексе. Затем используется делитель. Интересно, что хотя в IXIC почти 3000 компаний, первая ТОП-10 составляет примерно 40% общего капитала композитного индекса. Раз в квартал происходит ребалансировка. Известен так называемым ″пузырем доткомов″, вызванным стремительным взлетом и падением котировок после 2000 года.
② NASDAQ 100 (NDX)
В 1985 году биржа представила международный индекс NASDAQ 100 (NDX). В него вошли котировки 103 ценных бумаг 100 крупнейших компаний мира, которые зарегистрированы на NASDAQ. Среди них крупнейшие разработчики программного обеспечения (Microsoft), представители сферы торговли (Amazon) и телекоммуникаций (Apple). Эти 100 акций покрывают более 90% капитализации предыдущего NASDAQ Composite.
С 1998 года в списки индексов допускаются иностранные компании.
S&P 500 Equal Weight Index (SPXEW1)
Этот американский индекс на первый взгляд похож на S&P 500, но имеет интересную особенность. В си пи 500 компании в индексе взвешены по капитализации — чем она больше, тем больше ее доля в процентах. А значит, такой индекс является сильно зависимым от топовых компаний — Apple, Amazon, Microsoft и пр. Вся нижняя половина (250 компаний) в результате влияет на котировки S&P 500 лишь на 10%, что вряд ли можно считать единственно верным решением.
В S&P 500 Equal Weight Index на каждую компанию из индексной корзины приходится 0,2% (1/500) от общего веса. Иначе говоря, все компании равны в своих правах. Раз в три месяца происходит ребалансировка, все ценные бумаги приводятся к первоначальному весу: акции с отрицательной динамикой покупаются, с положительной – распродаются. Такая стратегия приводит к тому, что на длинной дистанции равновзвешенный индекс получает преимущество.
Где найти котировки индексов?
Самое простое, что можно сделать — это забить название индекса с его тикером в строку Яндекс или Гугл. Поисковик быстро выведет либо на общие информационные сайты с котировками, как investing.com, либо на сайт индексного провайдера, как spglobal.com. Часто там же можно найти состав индексов или первые ТОП-10 входящих в него компаний.
При оценке доходности американских индексов не нужно забывать, что они как правило рассчитываются без учета выплаты дивидендов — т.е. показывают только чистые котировки акций. Вариант с реинвестированием дивидендов называется индексом полной доходности (Total Return, например S&P 500 TR). Как производные котировки здесь они не приводились, но о них можно прочитать здесь.
Как инвестировать в индексы?
Индексы сегодня — это фактически компьютерная котировка, рассчитываемая провайдером. Понятно, что если индекс состоит даже из полусотни акций, то купить все по отдельности очень дорого, а следить за составом затратно по времени. Поэтому эту задачу взяли на себя инвестиционные биржевые фонды ETF, взимая минимальную комиссию всего от сотых долей процента в год.
Первый фонд IJR обладает наибольшей капитализацией и текущей ценой менее 100$ за пай, что доступно любому инвестору с выходом на американские биржи. Он же обладает комиссий лишь 0.07% годовых, так что является неплохим вариантом вложений в компании США с малой капитализацией при очень широкой диверсификации.
Что такое фондовые индексы
Биржевой индекс — это виртуальный набор активов, собранный по какому-то признаку. Чаще всего это ценные бумаги, но могут быть и биржевые товары.
Например, индекс может состоять из российских облигаций федерального займа, или из акций технологических компаний США, или из сельскохозяйственной продукции и сырья.
Разберу, зачем нужны индексы, какие они бывают и как в них инвестировать.
Зачем нужны индексы и откуда они берутся
Индексы помогают отслеживать поведение рынка ценных бумаг или иных активов. Это точнее и нагляднее, чем смотреть на поведение отдельных бумаг.
Как и цена акций и иных активов, значение индекса меняется много раз за день. Например, некий индекс состоит из акций крупных компаний США. Часть бумаг за день дорожает, часть — дешевеет, а цена некоторых не меняется.
Индекс меняется в соответствии со средневзвешенным изменением цены акций — с учетом доли, то есть веса, каждой акции в индексе. В итоге становится понятно, насколько в среднем вырос или упал рынок.
Индексы также помогают понять, как рынки вели себя в прошлом. Можно оценить доходность за много лет, величину просадок, волатильность, результаты лучших и худших лет и другие параметры.
Индексы рассчитывают компании-провайдеры или биржи. Они могут создать индекс по своей инициативе или рассчитывать его по заказу каких-то инвестиционных компаний, чтобы те могли создать на его основе фонды. О фондах мы еще поговорим.
Периодически состав индексов меняется: если какие-то активы перестали соответствовать требованиям индекса, их заменят на другие. Такое возможно, например, если доля акций в свободном обращении упала ниже допустимой. Пересмотр и ребалансировка индекса обычно проходят по расписанию: например, раз в полгода или квартал.
Какие бывают индексы
Индексов много — сотни и тысячи. Их можно классифицировать по многим параметрам. Назову основные.
По виду активов. Индексы акций состоят из акций, то есть долей в компаниях. Акции — довольно рискованный актив, так что такие индексы волатильны: их доходность сложно предсказать, а значение за день может вырасти или упасть на несколько процентов.
Индексы облигаций отслеживают состояние долгового рынка. Обычно такие индексы колеблются меньше, чем индексы акций, но и доходность в долгосрочной перспективе в среднем ниже.
Индексы биржевых товаров, или commodity, отслеживают, как меняется цена набора какого-то сырья или сельскохозяйственной продукции. Например, в индексе Bloomberg Commodity есть нефть, газ, золото, пшеница, соя, сахар и еще почти 20 позиций.
Есть также индексы денежного рынка, индексы волатильности и даже криптовалютные индексы.
По широте охвата или уровню диверсификации. Индексы могут отслеживать состояние какого-то небольшого набора бумаг по сектору, типу или географической принадлежности.
Например, существует индекс акций российских строительных компаний, в котором бумаги всего четырех компаний. Есть индекс FTSE Actuaries UK Index Linked Gilts Over 5 Years — индекс гособлигаций Великобритании с привязкой к инфляции, до погашения которых более пяти лет.
Есть и куда более диверсифицированные индексы, которые охватывают весь рынок какой-то страны, региона или всего мира. Туда входят сотни и даже тысячи бумаг.
Например, в индексе MSCI AC Asia ex Japan есть акции двух развитых и девяти развивающихся стран Азии, при этом оттуда исключена Япония. В индекс FTSE Global All Cap входят акции более 9000 компаний из почти 50 стран мира.
Может учитываться не только капитализация, но и доля акций в свободном обращении — так называемый коэффициент фри-флоат. Этот параметр применяется в том же S&P 500 и индексе Московской биржи.
Еще может искусственно ограничиваться максимальный вес одной бумаги. Так, в индексе Московской биржи доля акций одной компании не может превышать 15% на момент формирования базы расчета индекса, а в остальное время не может превышать 30%. Топ-5 составляющих не могут занимать более 55 и 60% индекса соответственно.
Приложение № 3 к Методике расчета индексов акций Московской биржи от 18.01.2021DOCX, 153 КБ
Взвешивание по капитализации удобно тем, что не надо постоянно корректировать состав индекса. Акции подорожали, из-за чего выросла капитализация компании — и автоматически выросла доля акции в индексе.
Бывают индексы, в которых все бумаги имеют равный вес. По сравнению с индексами, основанными на капитализации, такой подход снижает вес крупнейших компаний и увеличивает вес небольших. Равновзвешенные индексы надо периодически ребалансировать, даже если их состав не изменился.
Может быть и так, что самые дорогие компании занимают меньшую часть индекса. Это как взвешивание по капитализации, но наоборот. Такой подход встречается редко.
Что касается индексов облигаций, то в них вес отдельных бумаг может быть одинаковым — по крайней мере, в начале или сразу после ребалансировки. Или вес бумаг может определяться суммой заимствований тех, кто выпустил облигации.
Может использоваться даже ВВП стран, если речь о государственных облигациях. Последний подход применяется в индексе Solactive GDP Weighted Global Government Bond.
Статья Solactive о взвешивании индексов облигаций по ВВПPDF, 442 КБ
По виду доходности. Ценовые индексы основаны на том, как изменилась цена какого-то актива, например акций или облигаций. Дивиденды и купоны, то есть выплаты по ценным бумагам, не учитываются.
Еще есть индексы полной доходности, или total return. Они учитывают не только изменение цены, но и дивиденды или купоны. Если инвестор хочет оценить доходность какого-то вида активов, особенно в долгосрочной перспективе, лучше смотреть на индекс полной доходности.
Индекс полной доходности может считаться как без учета налогов с купонов и дивидендов, так и с поправкой на налог.
Например, есть ценовой индекс Московской биржи — без учета дивидендов от акций. В дополнение к нему рассчитываются индексы полной доходности:
Как вложиться в индекс
Купить долю в индексе нельзя, потому что индекс — это условное понятие. Но можно инвестировать на основе индекса.
Это легче, чем выбирать отдельные акции или облигации. А главное, благодаря диверсификации снижается риск: в индексе обычно много бумаг, так что проблемы или даже банкротство нескольких компаний не приведут к значительным убыткам.
Вот несколько способов инвестировать на основе индекса.
Повторить вручную. Можно купить все бумаги из нужного индекса пропорционально их весу в индексе. Проблема в том, что точное повторение индекса обычно требует довольно крупного капитала: миллионов рублей или даже долларов. Для примерного повторения хватит и меньшей суммы, но тогда может отличаться результат.
Кроме того, ручное повторение индекса не очень удобно из-за затрат времени на покупку и продажу десятков и сотен бумаг. Еще это может быть менее выгодно из-за налогов.
Использовать производные инструменты. Можно использовать фьючерсы и опционы на индекс, но это рискованный инструмент из-за встроенного плеча. Кроме того, такие инструменты плохо подходят для долгосрочных инвестиций, а еще фьючерсы и опционы есть не на все индексы.
Использовать структурные продукты. Так называют комбинацию финансовых инструментов, обычно облигаций и опционов, в оболочке одного. Доходность структурного продукта может зависеть от поведения акции, валюты, индекса или иного базового актива.
У структурных продуктов есть минусы. Например, то, что они могут дать лишь часть доходности базового актива. Кроме того, досрочное погашение такого продукта часто приводит к убытку, а еще есть зависимость от надежности компании, которая выпустила продукт. Для некоторых продуктов может требоваться статус квалифицированного инвестора.
Купить паи фонда. Оптимальный способ — купить долю в инвестиционном фонде, то есть в ETF или биржевом ПИФе, отслеживающем нужный вам индекс. Долю в фонде называют паем или акцией. В фонде содержатся бумаги из индекса в нужных пропорциях, и если у инвестора есть паи фонда, то у него есть кусочек всех активов.
Цена пая зависит от того, как меняется стоимость активов в фонде. Например, если фонд отслеживает индекс S&P 500 и акции в составе индекса и фонда в среднем выросли, цена пая увеличится. Если индекс падает, пай тоже будет дешеветь.
Фонд берет комиссию за управление. В зависимости от фонда это может быть от доли процента до нескольких процентов в год от стоимости активов. Комиссия постепенно списывается из активов фонда и автоматически учитывается в цене его паев.
Через российских брокеров можно совершать сделки с ETF и БПИФами на Московской бирже. Через них же можно получить доступ к фондам на иностранных биржах, но понадобится статус квалифицированного инвестора.
Торговать на иностранных биржах можно и через иностранного брокера, например американского Interactive Brokers. Статус квалифицированного инвестора в таком случае не нужен, еще будет доступно больше фондов и других активов. Но придется самому считать доходы и платить налоги, а также сообщать в налоговую об открытии и закрытии счета и о движении средств.
Примеры биржевых индексов
Вот несколько примеров индексов и фондов, которые их отслеживают. Это не инвестиционная рекомендация.
Индекс акций крупнейших компаний США и один из самых важных индексов в мире. В него входят 505 акций, а не 500, потому что несколько компаний представлены в индексе не одной акцией. Наибольший вес — у акций Apple, Microsoft и Amazon.
Кто рассчитывает: S&P Dow Jones Indices.
Подходящие фонды на Московской бирже: TMOS, AKSP, RCUS, SBSP, VTBA. Также по смыслу очень близок FXUS, хоть и отслеживает иной индекс.
Подходящие фонды на зарубежных биржах: SPY, CSPX.
Индекс акций крупнейших нефинансовых компаний, чьи акции торгуются на бирже Nasdaq. В составе индекса — 103 бумаги 100 компаний, большинство из них американские. Наибольший вес у акций Apple, Microsoft и Amazon.
Кто рассчитывает: биржа Nasdaq.
Подходящие фонды на Московской бирже: AKNX.
Подходящие фонды на зарубежных биржах: QQQ, CNDX.
Индекс акций США. В нем примерно 4000 бумаг компаний всех размеров из всех секторов. Все акции из состава S&P 500 и Nasdaq-100 есть и в этом индексе.
Кто рассчитывает: Center for Research in Security Prices.
Подходящие фонды на Московской бирже: нет.
Подходящие фонды на зарубежных биржах: VTI.
Индекс акций крупнейших компаний России. В составе индекса — 43 акции и депозитарные расписки 40 компаний, наибольшая доля у «Газпрома», Сбербанка и «Лукойла».
Еще есть индекс RTS. Он состоит из тех же бумаг, что и индекс Мосбиржи, но рассчитывается в долларах.
Кто рассчитывает: Московская биржа.
Подходящие фонды на зарубежных биржах: нет, но есть близкие по смыслу, например RSX и ERUS. У них отличается состав из-за того, что они отслеживают другие индексы.
Индекс акций мира согласно капитализации рынков, то есть отдельных стран. В составе — около 9100 акций компаний из почти 50 развитых и развивающихся стран: от США, Японии и Великобритании до Бразилии, Малайзии и Турции. Вес США — около 60% индекса.
Кто рассчитывает: FTSE Russell.
Подходящие фонды на Московской бирже: нет.
Подходящие фонды на зарубежных биржах: VT. Также по смыслу близок VWRA, но у него немного другой индекс и меньше бумаг в составе.
Индекс облигаций федерального займа. В составе — 24 наименования ОФЗ с постоянным купоном и разными датами погашения.
Кто рассчитывает: Московская биржа.
Подходящие фонды на Московской бирже: SBGB.
Подходящие фонды на зарубежных биржах: нет.
Индекс облигаций мира. В него входят более 6000 облигаций органов власти развитых и развивающихся стран и компаний. При этом бумаги имеют инвестиционный уровень, то есть у них относительно небольшой кредитный риск — риск неисполнения обязательств.
У этого индекса есть версии с хеджированием в разные валюты, например доллары и евро. Благодаря валютному хеджированию изменение курсов валют не влияет на результат инвестиций.
Кто рассчитывает: Bloomberg.
Подходящие фонды на Московской бирже: нет.
Подходящие фонды на зарубежных биржах: AGGU, GLAD, SPFE.
«Всепогодный» индекс, основанный на идее постоянного портфеля американского экономиста Гарри Брауна. В его составе по 25% занимают акции 15 крупных российских компаний, долгосрочные ОФЗ, краткосрочные ОФЗ и золото.
Кто рассчитывает: Тинькофф.
Подходящие фонды на Московской бирже: TRUR.
Подходящие фонды на зарубежных биржах: нет.
