10 крупнейших компаний S&P 500 по итогам 2020 года
S&P 500 — это индекс, состоящий из 500 крупнейших американских компаний. Индекс охватывает 80% стоимости всего рынка акций США, поэтому служит индикатором состояния американской экономики и главным ориентиром для инвесторов. Индекс взвешен по капитализации: чем дороже компания, тем большую долю она занимает.
Рассмотрим, каким 10 компаниям отводится наибольший вес в S&P 500 к концу 2020 года.
Apple (AAPL)
Один из флагманов американского технологического сектора, хорошо знакомый всем по iPhone, iPad и Mac.
Занимает четвертое место в Fortune 500 — списке лидирующих по выручке корпораций США. Годовой оборот составляет 274,5 млрд долларов, а чистая прибыль — 57,4 млрд
Рост в 2020 году: 66,52%
Капитализация: 1913,9 млрд долларов
Microsoft (MSFT)
Располагается на 21-м месте в рейтинге Fortune 500: годовой оборот — 147,1 млрд долларов, а чистая прибыль — 47,5 млрд
Рост в 2020 году: 35,93%
Капитализация: 1620 млрд долларов
Amazon (AMZN)
Известная платформа электронной коммерции и не только: Amazon создает диверсифицированный бизнес, работая также в области облачных вычислений, искусственного интеллекта, потоковой передачи данных и продуктового ретейла.
Занимает второе место в Fortune 500 с оборотом 347,9 млрд долларов и прибылью 17,4 млрд
Рост в 2020 году: 71,15%
Капитализация: 1348,8 млрд долларов
Сектор: Consumer Discretionary
Facebook (FB)
Компания из медиаотрасли, владеющая рядом программных продуктов, социальных сетей и мессенджеров, в частности Instagram и WhatsApp.
Располагается в Fortune 500 на 46-м месте по прибыли. Оборот составляет 79 млрд долларов, а чистая прибыль — 25,3 млрд
Рост в 2020 году: 36,27%
Капитализация: 665,9 млрд долларов
Сектор: Communication Services
Alphabet Class A (GOOGL)
Рост в 2020 году: 36,16%
Капитализация: 527,1 млрд долларов
Сектор: Communication Services
Alphabet Class C (GOOG)
Компания занимает 11-ю позицию по объему прибыли на рынке США, согласно Fortune 500. Годовой оборот компании составляет 171,7 млрд долларов, а чистая прибыль — 35,7 млрд
Рост в 2020 году: 36,72%
Капитализация: 516,9 млрд долларов
Сектор: Communication Services
Berkshire Hathaway (BRK.B)
Холдинговая инвестиционная компания, созданная Уорреном Баффеттом. Активы холдинга представлены бизнесом из разных отраслей: страхование, коммунальные предприятия, железная дорога, потребительские бренды.
Занимает шестое место в рейтинге Fortune 500. Годовой оборот компании — 279,2 млрд долларов, а прибыль — 35,8 млрд
Рост в 2020 году: 2,14%
Капитализация: 453,8 млрд долларов
Johnson & Johnson (JNJ)
Компания в сфере медицинских услуг и потребительских товаров. Три основные направления бизнеса: фармацевтика, медицинское оборудование, гигиенические и косметические товары.
Занимает 35-е место в рейтинге Fortune 500 с годовым оборотом 80,9 млрд долларов и прибылью 17 млрд
Рост в 2020 году: 3,02%
Капитализация: 361 млрд долларов
J. P. Morgan Chase (JPM)
Крупнейший банк США. Предоставляет широкий спектр финансовых услуг, в том числе ипотечное кредитование, коммерческий банкинг, инвестиции и управление капиталом.
Занимает 17-е место в рейтинге Fortune 500 с годовым оборотом 118,9 млрд долларов и прибылью 25,5 млрд
Рост в 2020 году: −12,24%
Капитализация: 359,3 млрд долларов
Visa (V)
Компания занимается безналичными платежами и предоставляет известную всем систему расчетов для кредитных и дебетовых карт.
Занимает 137-е место в рейтинге Fortune 500 с годовым оборотом 21,9 млрд долларов и прибылью 10,9 млрд
Рост в 2020 году: 13,19%
Капитализация: 354,7 млрд долларов
Tesla (TSLA)
21 декабря 2020 года известный производитель электромобилей Tesla добавлен в список S&P 500, но отчет о состоянии индекса еще не обновили. По нынешним показателям Tesla сразу займет восьмую строчку.
124-е место в рейтинге Fortune 500. Оборот компании составляет 562,5 млрд долларов, а прибыль — всего 0,5 млрд
Рост в 2020 году: 616%
Капитализация: 423 млрд долларов
Сектор: Consumer Discretionary
Как разобраться, куда лучше вложить
Данные актуальны на момент публикации
Почитайте наши статьи об индексах и инвестициях:
До сих пор не понимаю, чем Альфабет А отличается от Альфабет Б(
Акции Google и их стоимость
Впервые ценные бумаги были выпущены в 2004 году и получили название GOOG. Цена одной акции составляла 85$.
На сегодняшний день существует 3 типа ценных бумаг:
Class A – доступны для любого инвестора, самые дорогие;
Class B – привилегированные акции, не находящиеся в свободном обращении. Их владельцами являются только сотрудники компании. Каждая ценная бумага приравнена к 10 голосам;
Class C (с 2014 года) – торги без предоставления права голоса. Чаще всего данный тип бумаг выступает в качестве премии для лучших сотрудников или, как платежное средство при приобретении стартапов.
Обновленный список компаний на 2021 год, которые входят в индекс S&P 500.
Индекс S&P 500 является одним из наиболее широко котируемых индексов фондового рынка, поскольку он представляет крупнейшие публично торгуемые компании в США. Индекс S&P 500 фокусируется на секторе рынка США с большой капитализацией.
Как купить индекс S&P 500 в России – читайте тут.
Чтобы быть включенными в индекс S&P 500, акции должны соответствовать широкому набору критериев, включая общую рыночную капитализацию не менее 8,2 миллиарда долларов.
Акции должны быть выпущены американской компанией, иметь положительную сумму в размере четырех последовательных кварталов конечной прибыли, а также соответствовать определенным требованиям к ликвидности. Компании могут быть исключены из S&P 500, если они существенно отклонятся от этих стандартов.
Веса компонентов S&P 500 перечислены от наибольшего до наименьшего. Индекс S&P 500 состоит из большинства, но не всех крупнейших компаний в США. Рыночная капитализация S&P составляет от 70 до 80% от общей капитализации фондового рынка США. Это широко используемый критерий эффективности портфеля акций в Америке и за рубежом.
Достижение показателей S&P с меньшим риском является целью почти каждого портфельного менеджера, хедж-фонда и частного инвестора.
ETF с доходностью 20% годовых, читайте в нашей статье.
Основные акции s p 500
Биржевой паевый фонд, в портфель которого входят 500 крупнейших компаний США более чем из 60 отраслей
Читать обзор
Купить стратегию
Самые большие доли в индексе, за которым следует фонд, традиционно остаются за технологическими гигантами — Apple, Microsoft, Amazon, Facebook, Alphabet (материнская компания Google). Их общая доля в индексе составляет примерно 20%.
Компании IT-сектора занимают более четверти в отраслевой разбивке. В пятерку лидеров также входят здравоохранение, потребительские товары второй необходимости, телеком и финансы — у каждого из секторов порядка 11—13% в индексе S&P 500. Полный состав фонда S&P 500.
Разбивка индекса по характеристикам показывает, что треть занимают акции роста, треть — акции стоимости. Оставшаяся треть приходится на акции со смешанными характеристикам.
В этом году акции стоимости, которые до этого систематически отставали от акций роста, выступают главным драйвером роста индекса S&P 500. А вот многие акции роста заметно перегрелись и теперь постепенно корректируются. Подробнее об этом — в нашей стратегии на 2021 год.
Акции стоимости (value stocks)
Акции недооцененных компаний с невысокими мультипликаторами относительно аналогов, но при этом сильными финансовыми результатами. Обычно это зрелые крупные компании, которые стабильно платят дивиденды. В основном это представители финансового, энергетического, телекоммуникационного, потребительского секторов и сектора здравоохранения.
Акции роста (growth stocks)
Акции компаний с высокими мультипликаторами и высокими прогнозными темпами роста, которые больше средних на рынке. Эти компании, как правило, платят небольшие дивиденды или не платят их совсем. В основном в эту группу попадают компании из IT-сектора, финтеха, а также молодые игроки сектора здравоохранения. Но также встречаются компании и из других секторов.
Ребалансировка S&P 500
Ребалансировку структуры индекса S&P 500 проводят на основе данных о капитализации компаний, но есть и дополнительные критерии. Например, компании в индексе должны быть идентифицированы как американские, а их акции должны быть ликвидны (другими словами, чтобы инвесторы могли быстро продать их и быстро купить).
Частота ребалансировки структуры S&P 500 ежеквартальная: во вторую пятницу марта, июня, сентября и декабря определяется новая структура индекса. С третьей пятницы соответствующего месяца обновленная структура индекса вступает в действие.
В результате ребалансировки устанавливают список акций и число каждой из них в индексе сроком на один квартал. Правда, доля каждой компании в индексе меняется каждый день. Ведь она зависит от стоимости акций, которая меняется каждую торговую сессию.
Ребалансировака фонда Тинькофф на S&P 500
Портфельные управляющие Тинькофф Капитала следят за тем, чтобы нетто-поступления не приводили к отклонению структуры фонда от структуры индекса, проводят внеплановые ребалансировки, если таковые произошли в самом индексе, и реинвестируют дивиденды.
Нетто-поступления в фонд рассчитываются как разница между притоком средств и их выводом.
Доходности и риски
Годовая совокупная доходность индекса S&P 500, которая учитывает рост индекса и доходность от дивидендов, была положительной в 73% случаев — 68 лет из 93. 12 лет эта доходность оказывалась в диапазоне 15—20%. Пока лучший год в истории S&P 500 — это 1954-й. Тогда совокупная доходность индекса составила 52,3%.
В оставшихся 27% случаев (25 лет из 93) совокупная доходность S&P 500 была отрицательной. Худшим выдался 1931 год — разгар Великой депрессии. Результат того года — минус 47,1%.
В некоторые периоды доходность S&P 500 была впечатляюще высокой. В 19% случаев (18 лет из 93) она превышала 30%. После таких успешных лет всегда следовал более слабый год. А двадцать пять раз совокупная доходность вовсе скатывалась в отрицательную зону.
Самый драматичный откат с максимумов после сильного года был в 1937 году: он полностью нивелировал успех сильного 1936-го.
Исходя из доступных данных, с 1928 года среднегодовая совокупная доходность S&P 500 (рост индекса + доходность от дивидендов) составляет 9,7%. Получается, в долгосрочной перспективе и при постоянном реинвестировании дивидендов акции крупнейших американских компаний могут приносить в среднем 10% доходности.
Но инвесторы должны быть готовы к тому, что возможны обвалы рынков. Особенно в период экономических кризисов. За примером далеко ходить не надо — финансовый кризис 2008 года. С 1 октября 2007 года по 9 марта 2009 года S&P 500 рухнул на 55%. В первом квартале 2020 года, когда на мир обрушилась пандемия, максимальное падение составило 34%. Но пока кейсы из современной истории не могут тягаться с Великой депрессией. В ее разгар, с 1929 по 1932 год, предшественник S&P 500 падал на 86%.
Перспективы у S&P 500 на сегодняшний день
Коронакризисный 2020 год был сложным, но для американского рынка все-таки закончился в плюсе. В этом году волатильность S&P 500 значительно снизилась. Но индекс продолжает расти, регулярно забираясь на новые исторические вершины. В июне он держался примерно на уровне последнего рекорда, который составляет 4000 пунктов.
В прошлом году основными драйверами роста были акции из IT и сектора коммуникаций. Они росли на фоне беспрецедентной государственной поддержки и возросшего спроса на IT-услуги и продукты. В этом году рост S&P 500 на 8% связан с массовой вакцинацией и восстановлением экономики США. Больше всего растут акции нефтегазового и финансового секторов, секторов недвижимости, производства материалов и промышленности. То есть бумаги проциклических компаний, финансовые показатели которых восстанавливаются вместе с экономикой США.
А с учетом ожидаемой дивидендной доходности в размере 1,5% совокупная доходность S&P 500 на горизонте 12 месяцев может составить 9,5%.
Другие фонды на S&P 500
Среди фондов от российских компаний, доступных широкому кругу инвесторов, у фонда «Тинькофф S&P 500» (TSPX) самые низкие комиссии за управление — в сумме не больше 0,79% от среднегодовой стоимости чистых активов. Еще один приятный бонус — возможность вложиться в фонд без брокерской и депозитарной комиссий. Для этого нужно купить фонд в нашем приложении, терминале или личном кабинете на сайте Тинькофф.
Другие фонды Тинькофф Капитал
Инвестиционные стратегии для любой цели
Тинькофф Капитал в Пульсе
Самую актуальную информацию по фондам смотрите на официальном канале УК «Тинькофф Капитал» в Пульсе, социальной сети для инвесторов от Тинькофф
Подписаться
Сайт Тинькофф Капитал
Статистика по всем фондам, нормативные документы и прочая информация об управляющей компании
Перейти
8 800 555-86-79
Для звонков по России
ООО «Тинькофф Капитал», лицензия Банка России № 21-000-1-01027 от 03.09. 2019 г. на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами. Получить подробную информацию об ООО «Тинькофф Капитал, о паевых инвестиционных фондах, ознакомиться с правилами доверительного управления паевыми инвестиционными фондами и иными документами, а также получить сведения о местах приема заявок на приобретение и погашение инвестиционных паев, Вы можете по тел.: +7 499 704-06-13, по адресу: 125212, г. Москва, Головинское шоссе, д. 5, корп. 1, этаж 19, пом. 19018, в сети «Интернет» на сайте https://www.tinkoffcapital.ru и в «Приложении к Вестнику ФСФР». Прежде чем приобрести инвестиционный пай, следует внимательно ознакомиться с правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом. Стоимость инвестиционных паев может увеличиваться и уменьшаться, результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем, ни государство, ни ООО «Тинькофф Капитал» не гарантируют доходность инвестиций в паевые инвестиционные фонды. Правила доверительного управления №3898, зарегистрированы Банком России 07.11.2019. БПИФ РФИ «Тинькофф — Стратегия вечного портфеля в евро». Правила доверительного управления №3899, зарегистрированы Банком России 07.11.2019. БПИФ РФИ «Тинькофф — Стратегия вечного портфеля в рублях». Правила доверительного управления №3900, зарегистрированы Банком России 07.11.2019. БПИФ РФИ «Тинькофф Золото». Правила доверительного управления №4098, зарегистрированы Банком России 13.07.2020. БПИФ РФИ «Тинькофф Насдак Технологии». Правила доверительного управления №4099, зарегистрированы Банком России 13.07.2020. БПИФ РФИ «Тинькофф Индекс МосБиржи». Правила доверительного управления №4100, зарегистрированы Банком России 13.07.2020. Информация о паевых инвестиционных фондах носит исключительно информативный характер, не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией, гарантией и/или обещанием эффективности деятельности (доходности вложений) в будущем.
АО «Тинькофф Банк» — банк номер 3 в России по количеству розничных активных клиентов 30 банков по опросу респондентов, проведенному АО «НЭО Центр» и Frost & Sullivan в августе-сентябре 2020г в рамках «Обзора банковского сектора России и рейтинга банков по размеру активной клиентской базы». Активный клиент — розничный клиент, совершивший любые банковские операции в течение 90 дней, предшествующих проведению опроса.
Какие секторы входят в индекс S&P 500
Обычно инвесторы сравнивают доходность своего портфеля с некоторым образцом, его еще называют бенчмарком. За такой бенчмарк часто берут индекс S&P 500 — в него входят 500 крупнейших компаний, торгующихся на биржах США.
Посмотрите, какие секторы входят в этот индекс и какую долю они занимают, чтобы сверить свой портфель с тем, что многие считают образцом.
💻 IT — информационные технологии
Компании, разрабатывающие технологические продукты: электронику, ПО, компьютеры и компоненты.
Это крупнейший сектор в индексе S&P 500 — более четверти его капитализации
Доля в S&P 500: 27,62%
💊 Health care — здравоохранение
Компании, которые предоставляют медицинские услуги и принадлежности, а также занимаются исследованиями в сфере биотехнологий.
Второй по величине и третий по динамике роста сектор: за последние 10 лет вырос на 261%
Доля в S&P 500: 14,31%
🛍 Consumer discretionary — товары второй необходимости
Компании, предлагающие товары длительного пользования: авто, мебель, бытовую технику, брендовую одежду. Также компании, предоставляющие услуги развлечения и отдыха: отели, рестораны, кино, телевидение. Сектор циклический, следует за подъемами и спадами в экономике.
За 10 лет он показал рост на 382%, во многом благодаря лидеру сегмента — компании Amazon
Доля в S&P 500: 11,29%
📱 Communication services — коммуникационные услуги
Провайдеры мобильной связи, беспроводных и проводных услуг, медиа- и развлекательных сервисов, а также рекламные платформы, поисковики и социальные сети.
Самый молодой сектор в индексе, скомпонован в 2018 году
Доля в S&P 500: 11,23%
💸 Financials — финансовый сектор
Банки, инвестиционные, страховые и финансовые организации, предоставляющие услуги бизнесу и розничным клиентам.
Сектор долгое время занимал третью строчку в индексе, но в условиях экономического спада и низких ключевых ставок его вес уменьшился
🏭 Industrials — промышленный сектор
Компании, которые производят тяжелую технику и предоставляют профессиональные услуги для компаний из сырьевого сектора. Сюда также входит оборонная промышленность, пассажирские и грузовые перевозки
🍞 Consumer staples — товары первой необходимости
Включает компании, предлагающие базовые продукты, от которых люди не могут отказаться даже в трудном финансовом положении.
Это продуктовый ретейл, аптеки, производители еды, напитков, алкоголя, табака, товаров личной гигиены и бытовой продукции недлительного пользования
💡 Utilities — коммунальный сектор
Поставщики электричества и коммунальных услуг. Как правило, ориентированы на внутреннего потребителя. Так как коммунальные компании предоставляют услуги первой необходимости, на протяжении всего бизнес-цикла у них ровная выручка
🏢 Real estate — недвижимость
Основная масса компаний в сегменте — фонды REIT, которые владеют и управляют недвижимостью. Минимум 90% прибыли фонды распределяют среди акционеров в виде дивидендов.
Это отличный инструмент диверсификации портфеля, также защищает от инфляции
🛢 Energy — нефтегазовый сектор
Компании, участвующие в добыче, первичной переработке и транспортировке потребляемого топлива, нефти и газа. А также сервисные компании, предлагающие сопутствующие услуги, разведку, буровое оборудование.
Наиболее пострадавший сектор за последние 10 лет. В 2009 году его доля составляла 13%
⛏ Materials — сырьевой сектор
Компании, которые занимаются добычей сырья и его первичной переработкой.
Самый маленький сектор на рынке США. Для сравнения: в российском индексе РТС его доля около 15%
📈 Как инвестировать и не терять деньги
Грамотный выбор состава портфеля — это залог успеха инвестора. Почитайте другие наши статьи на эту тему:
Что такое SNP 500, и что о нем нужно знать начинающему инвестору
Легенда фондового рынка, инвестор Уоррен Баффет, как-то сказал, что дешевый индексный фонд S&P 500 – это лучшая инвестиция, которая доступна для каждого. Уже многие годы S&P 500 приносит своим инвесторам среднюю доходность от 9% до 10% годовых. Что же такое S&P 500? Давайте разбираться.
S&P 500 – это индекс роста фондового рынка. Что-то вроде лакмусовой бумажки американской экономики. Аббревиатура получилась от названия компании, которая публикует индекс, Standard & Poor’s. Сейчас это знаменитый зарегистрированный товарный знак S&P Dow Jones Indexes.
Этот фондовый индекс состоит из акций 500 крупнейших компаний, акции которых можно купить на фондовых рынках Соединенных Штатов.
Каждая компания не просто представляет 1/500 индекса – более крупные компании составляют большую часть стоимости индекса и оказывают больше влияния на его показатели.
То есть, такие компании, как Apple и Amazon, оказывают большее влияние на индекс S&P 500, чем относительно небольшие Macy’s или Harley-Davidson.
Значение индекса S&P 500 непрерывно колеблется в течение всего торгового дня. Но почему? Все дело в том, что рыночные показатели компаний, которые входят в индекс, постоянно меняются. За ними следует и индекс. Изменения индекса будут настолько велики, насколько велик “вес” компании в индексе.
Индекс S&P 500 состоит из 505 акций 500 различных компаний. Акций именно 505, а не 500 потому, что некоторые компании выпускают несколько классов акций. Например, компания Alphabet участвует а индексе с двумя классами своих ценных бумаг: Alphabet Class C и Alphabet Class A.
Доходность и эффективность индекса в основном зависит от крупнейших акций, которые он содержит.
Вот 10 крупнейших компонентов индекса S&P 500 по состоянию на февраль 2020:
Berkshire Hathaway Class B
Если вы попросите любого профессионального инвестора назвать вам крупнейшие фондовые индексы США, он, скорее всего, назовет не один, но начнет обязательно с SNP 500. Дело в том, что именно его, а не другие индексы принято считать барометром общей эффективности фондового рынка и индикатором того, как работают крупные корпорации в США.
Представьте себе огромную корзину ценных бумаг. В ней самые крупные и успешные компании, и ни один инвестор мира не может себе позволить купить ее целиком. Зато почти каждый может вложить свои сбережения в небольшую ее часть, и тем самым заработать на рыночном успехе всех компаний сразу. Так и работает индекс. Причем 500 его компонентов составляют примерно 80% общей капитализации фондового рынка в Соединенных Штатах.
Один из распространенных вопросов заключается в том, почему индекс S&P 500 считают лучшим индикатором фондового рынка, чем индекс Dow Jones Industrial Average. Ведь именно значение индекса Доу Джонса вы обычно видите по телевизору во всех биржевых новостях, так почему не он?
Дело в том, что у индекса Доу есть два больших недостатка. Во-первых, он включает в себя только 30 компаний, и оставляет без внимания некоторые из крупнейших игроков на рынке. Например, Amazon, Alphabet и Berkshire Hathaway отсутствуют в индексе Доу Джонса.
Во-вторых, индекс Dow Jones Industrial Average – это взвешенный по цене индекс. Это значит, что компании с более дорогими акциями оказывают большее влияние на индекс, чем компании с низкими ценами за акцию. То есть на место в индексе влияет не капитализация компании, а цена ее бумаг.
Например, Голдман Сакс (Goldman Sachs), одна акция которой сейчас стоит 238 долларов, имеет более чем в два раза больший вес в индексе Доу, чем Волмарт (Walmart), несмотря на то, что она составляет всего одну четвертую от размера рыночной капитализации.
Получается, что индекс S&P 500 охватывает гораздо больше акций, чем индекс Доу Джонса, и оценивает их место в общей эффективности фондового рынка несколько логичней.
Итак, давайте представим, что вы – новичок на фондовом рынке и никогда не занимались торговлей на бирже профессионально. Очевидно, что вы будете искать максимально безопасный и доходный инструмент для инвестиций.
Чтобы получить высокую доходность и не потерять деньги, вам нужно вложить самое ценное – время, знания и желание, чтобы должным образом исследовать рынок акций и поддерживать свой инвестиционный портфель в рабочем состоянии.
Для многих инвесторов это становится полноценной работой без выходных. Безусловно, в таком случае можно достичь более высокой доходности инвестиций по сравнению с S&P 500 в долгосрочной перспективе.
Но не у всех есть столько времени, знаний и дисциплины. Если вы не стремитесь профессионально разбираться в тонкостях экономики и факторах, которые влияют на стоимость ценных бумаг конкретных компаний, и не готовы проводить дни и часы за мониторингом фондовых рынков, проще и безопаснее для вас будет использовать индексный фонд S&P 500.
Инвестирование в индекс S&P 500 – это способ получить представление о прибыльности американского бизнеса, при этом не погружаясь в детали деятельности каждой отдельной компании. Со временем индекс S&P 500 может обеспечить высокую доходность вашего портфеля, причем с минимальными усилиями с вашей стороны.
Читайте обзоры, аналитику рынков и инвестидеи в Telegram-канале ITI Capital
